솔직히 저는 이번 엔비디아 실적 발표 전까지 "이미 너무 많이 오른 거 아닌가" 하는 쪽에 가까웠습니다. 13분기 연속 신기록이라는 타이틀이 무거워 보였고, 발표 전 7거래일 연속 주가 하락이 시장의 눈높이를 낮추고 있다는 신호로 읽혔거든요. 그런데 뚜껑을 열어보니 매출 962억 달러, 월가 전망을 40억 달러 이상 웃도는 숫자가 나왔고, 저는 제 예상이 틀렸다는 걸 인정해야 했습니다. 다만 그 화려한 숫자보다 CFO의 한 문장이 더 오래 머릿속에 남았습니다.AI 슈퍼사이클, 이번엔 진짜였다저는 실적 발표 전마다 관전 포인트를 세 개씩 적어두는 습관이 있습니다. 이번엔 가이던스의 방향, 영업마진의 방어, 차세대 플랫폼의 시간표, 이 세 가지였습니다. 결과는 세 문항 모두 기대를 웃돌았습니다.엔비디아의 2..

솔직히 저는 한동안 삼성전자 주가를 이해하려면 삼성전자 실적만 보면 된다고 생각했습니다. 그런데 직접 겪어보니 그게 아니었습니다. 오는 27일, 엔비디아의 2027회계연도 2분기 실적 발표가 삼성전자와 SK하이닉스의 하반기 향방을 사실상 먼저 보여주는 창이 됩니다. 시장 예상 매출은 920억 달러, 전년 동기 대비 90% 성장이 거의 기정사실로 받아들여지는 상황입니다. 그런데 시장이 진짜 보고 싶어 하는 건 그 숫자가 아닙니다.내 종목의 미래가 남의 컨퍼런스콜에 있다는 걸 깨달은 날처음 반도체주에 관심을 갖기 시작했을 때, 저는 기업을 개별 종목으로만 봤습니다. SK하이닉스가 실적을 잘 내면 SK하이닉스 주가가 오르고, 삼성전자가 좋은 발표를 하면 삼성전자가 움직인다는 식으로요. 그런데 시간이 지나면서 ..